市场情绪观察

    　　1. 资金交投活跃度高，全市场成交额、换手率较上周抬升，处于较高位置，全A周换手率创年内新高。

    　　2. 本周大宗交易成交金额处于年内高位，折价率边际提升，沪深300折价率明显加大。

    　　3. 本周大盘指数期权隐含波动率明显抬升，近期维持高位小幅升波，市场博弈情绪较高。

    　　资金供给情况

    　　1. 融资余额连续7周提升，达到1.73万亿元，本周融资净买入额再次抬升，达到851.53亿元，本轮行情中杠杆资金一定程度上体现增量资金持续入市的态势。

    　　2. 截止2024年10月，债券型基金+货币型基金占比合计72.93%，较上月的占比76.78%，出现较大下滑。近期股票型基金新发份额超百亿，其中A500为主。

    　　3. 以A500为代表的场外增量资金仍在持续进入市场。近一周股票类ETF规模增加57.09亿元，中证A500ETF持续流入超150亿元，科创50ETF流出规模居前。黄金类指数ETF延续流入，但变化规模边际变小。

    　　4. 本周人民币汇率先升值后贬值，整体上小幅贬值，VIX恐慌指数明显下降，暗示美股的避险情绪降温。

    　　5. 全A回购金额连续3周超百亿，处于年内较高水平。本周中证500、中证800回购金额较高，分别为57.07亿元、95.18亿元。

    　　6. 24年10月新增开户数超680万户，环比增长274.67%。

    　　资金需求情况

    　　1. 近一周全A减持规模有所上升，达到39.03亿元。沪深300今年以来净增持达70.54亿元，显示出资金对蓝筹股的偏好。

    　　风险提示：市场结构及交易行为不确定性；股市资金面超预期变化；微观流动性对股价变动预测能力有限；本文基于客观数据分析，不构成投资建议